Praktek Microfinance: Pendekatan Institusionalis dan Welfarist

Keuangan Mikro, adalah alat pembangunan ekonomi, dengan fitur utamanya yang menggabungkan perbankan dengan tujuan sosial sebagai cara baru.

Barulah pada tahun 90-an, terjadi perdebatan antara pendekatan institutionist dan pendekatan welfaris, yang membuat adanya perbedaan dalam dunia keuangan mikro.

2.1 Institusionalis

Para institusionalis percaya bahwa agar dapat memerangi masalah kemiskinan secara efektif diperlukan pembangunan industri keuangan mikro sehingga dapat mencapai sejumlah besar orang. Sebagian besar orang-orang yang membutuhkan jasa keuangan ini tidak memiliki akses.
Para institutionists mulai dari dasar dan asumsi yang jelas bahwa donor tidak bisa mensubsidi LKM untuk membiarkan mereka menyediakan layanan keuangan untuk semua klien potensial keuangan mikro. Mereka menyatakan bahwa satu-satunya cara untuk mengatasi kendala ini adalah dengan menarik sumber-sumber modal swasta yang nantinya dapat membuat LKM berkelanjutan dan menguntungkan.

Menurut posisi ini lembaga keuangan yang berkelanjutan menyediakan layanan keuangan kepada masyarakat miskin dengan tujuan utamanya adalah pengurangan kemiskinan. Penekanan harus diletakkan pada luasnya jangkauan (jumlah klien yang dicapai) lebih dari pada kedalaman jangkauan (tingkat kemiskinan nasabah). Jika sistem ini tidak mampu meningkatkan jumlah klien yang dicapai, maka target pengurangan kemiskinan akan gagal. Selain itu, institusionalis percaya dengan pendanaan melalui subsidi akan memiliki dampak yang rendah karena pendanaan dari donor terbatas dan tidak stabil.

2.2 Welfarists

Pendekatan welfarists berfokus pada kedalaman (jumlah klien yang dicapai) lebih luasnya outreach (tingkat kemiskinan nasabah) dan menerima subsidi secara berkelanjutan. Welfarists menerima subsidi karena mereka percaya bahwa keberlanjutan dianggap sebagai kebutuhan yang diperlukan.

Welfarists berpendapat bahwa untuk lembaga nirlaba, jika operasi mereka melayani masyarakat berpenghasilan rendah, mereka pasti akan beralih kepada yang lebih baik dari mereka dan untuk kelompok sasaran yang berbeda. Ini akan secara substansial memaksa lembaga keuangan mikro kehilangan misi sosial mereka.

Masalah utama dalam melakukan analisis ini adalah bahwa ia memerlukan waktu dan mahal. untuk mengatasi masalah tersebut digunakan pendekatan menggunakan proxy tidak langsung untuk menganalisis variabel utama. Menurut prosedur ini jika kita melihat ukuran pinjaman rata-rata disalurkan sebagai proxy untuk mengevaluasi tingkat kemiskinan nasabah, yang Mayoritas LKM layak secara finansial melaporkan nilai yang lebih tinggi dibandingkan dengan lembaga-lembaga yang fokus pada pengentasan kemiskinan. Hal ini, menurut welfarists, indikasi dari dampak terbatas LKM yang berkelanjutan pada masalah kemiskinan.
Para institusionalis mengakui bahwa beberapa risiko tersebut adalah nyata tapi masih percaya bahwa keberlanjutan harus menjadi prioritas. Hanya keberlanjutan yang akan memungkinkan LKM untuk tumbuh dan mengisi celah pasar antara penawaran dan permintaan.

Tabel perbedaan antara pendekatan instituisonis dan welfarists

2.3 Prisip Utama Keuangan Mikro

"Prinsip-prinsip utama keuangan mikro" telah dikembangkan oleh CGAP dan kemudian disahkan oleh pemimpin Kelompok Delapan di KTT G8 di Sea Island (Georgia) pada tanggal 10 Juni 2004. Prinsip-prinsip tersebut adalah sebagai berikut:

1.       Orang miskin membutuhkan berbagai layanan keuangan, bukan hanya pinjaman.

2.        Keuangan mikro adalah alat yang ampuh untuk memerangi kemiskinan.

3.        Keuangan mikro artinya membangun sistem keuangan yang melayani masyarakat miskin.

4.     Keuangan Mikro dapat membayar sendiri, dan harus melakukannya jika ingin mencapai banyak orang miskin.

5.        Keuangan Mikro adalah tentang membangun lembaga keuangan lokal permanen.

6.        Kredit mikro tidak selalu menjadi jawabannya.

7.      Suku bunga yang tinggi menyiksa orang miskin dan membuat mereka menjadi lebih sulit untuk mendapatkan kredit.

8.         Peran pemerintah adalah untuk memungkinkan jasa keuangan, untuk tidak memberikan mereka secara langsung.

9.         Dana donor harus melengkapi modal swasta, tidak bersaing dengan itu.

10.      Hambatan utama adalah kekurangan lembaga yang kuat dan manajer.

11.      Keuangan Mikro bekerja terbaik ketika mengukur-dan mengungkapkan- kinerjanya.

2.4 Pernyataan Akhir

Pendekatan ini telah menyebabkan lembaga yang berbeda, metodologi dan produk, dan kadang-kadang kebingungan dalam menentukan definisi yang tepat dari keuangan mikro.

Beberapa lembaga keuangan mikro di seluruh dunia telah menunjukkan bahwa berkelanjutan LKM dapat mencapai orang-orang miskin; ini adalah mengapa saya sangat percaya keuangan mikro yang seharusnya memiliki akses pada sumber dana komersial bahkan jika peran penting lembaga welfaris- dan donor harus diakui. Peran sumbangan sangat penting bagi pengembangan industri. Proyek bersubsidi telah memperkenalkan terobosan inovasi seperti skema pinjaman kelompok Grameen dan sumbangan yang seringkali diperlukan dalam memulai fase dari lembaga keuangan mikro untuk mengatur awal, dan infrastruktur.
sebagian besar pengentasan kemiskinan ini hanya  dilakukan melalui sebuah industri yang dapat memberikan jasa keuangan mikro untuk sejumlah besar klien dan mengisi celah pasar yang benar-benar ada antara penawaran dan permintaan.